金融贷款是什么（什么叫消费金融贷款）

生活中常见的贷款，贷款的意义及作用，下面是福州消金顾问小李给大家的分享，一起来看看。

金融贷款是什么

大家好，我是福州消金顾问小李。这是我在头条的第一篇文章，今后会在头条上撰写关于贷款及金融行业的一些知识，大家有什么想要知道的也可以提问，我都会一一解答，欢迎关注、点赞、评论，谢谢大家！

常见的贷款有什么?

看到这个问题大家脑海中首先想到的应该是房贷、车贷等等这些我们日常接触到的贷款，很多人的一生可能也只知道这两种贷款。事实上贷款始终围绕在我们的身边，从小到大，从生活到工作，从校内到校外，无处不在。根据贷款的用途主要可以分为：资本贷款、消费贷款以及商业贷款。简单理解就是资本贷款面对企业，消费贷款面对个人日常生活、经营周转，商业贷款包括短期和长期，狭义上理解为房贷居多。

贷款对于我们的工作生活有什么意义？

随着经济的发展，消费、投资、出口三驾马车逐渐以消费为主其他为辅。从银行角度看，银行通过贷款方式将所集中的货币和货币资金投放出去，满足社会扩大再生产的补充资金需要，促进经济发展；同时也可由此取得贷款利息收入，增加银行本身的积累。从个人角度看，通过短期获得的大量资金我们可以提前透支并享受未来才能实现的生活，为企业增资注入活力，个人提前消费得到幸福感的满足。在中国，还运用贷款的有偿使用原则，促进企业改善经营管理；并且把银行信贷作为分配资金的重要方式，也作为调节和管理经济的重要经济杠杆。

如何灵活运用杠杆？

什么是杠杆？生活中常见的例如撬棍，可以通过一个支点撬动比你的力量大数十倍的东西。金融杠杆简单地说来就是一个乘数，通过杠杆，能够数倍放大你的收益或者损失，日常生活中最常见的杠杆就是买房。

比如我们手上有100万现金，找银行再借100万购买了一套200万的房子。两年后这套房子涨价到了400万，我们把房子解压卖掉，两年时间扣除利息还净赚了100多万。而如果把这100万存到银行，按照现在银行最新的定期两年的利率为2.73%，所以你存100万到银行2年的利息为54600。当然这是在房价涨价的理想状况下，如果像近期燕郊房价腰斩，那说实话买房还不如存在银行或者买买理财产品。

因此在如今利率下行，货币愈发贬值的时代，单纯靠买房攒钱付全款是不可能的，利用房贷的灵活杠杆进行购房才是王道，不要低估自己未来的潜力，也不必看现在房价利率太高就望而却步，未来LPR的形式会让我们还款越来越少，也可以通过抵押的形式来置换房贷以获取利息差，用更低的月供来供房子。

什么叫消费金融贷款

近期消费金融公司相继披露2019年业绩报告，多家头部消费金融公司业绩增速放缓。同时有报告指出，未来3-4年消费金融行业增量会逐渐消失，即将进入存量竞争时代。我们选取了3大数据（消费信贷规模及增速、住户部门杠杆率、消费金融渗透率），从另一个角度来对我国消费金融发展规模进行分析。

我们认为，尽管目前消费信贷规模有所下滑、增速减弱，但是随着疫情好转，3月份信贷规模已经出现正向增长，预估随着复工复产的逐步推进、经济复苏，二季度将迎来消费信贷的回升。其次，居民住户部门杠杆率较高对消费信贷有一定挤压，目前住户部门杠杠率增速已有放缓迹象，会逐渐释放部分消费空间。再次，我国消费金融渗透率在2018年为25%左右，距离美国等发达国家的消费金融渗透率40%左右还有空间。我国消费金融市场仍有较大提升空间，发展前景广阔。

一、受疫情影响，消费信贷增速有所放缓

近期，多家消费金融公司披露了2019年年度业绩，头部消费金融公司业绩增速有所放缓。关于消费金融即将进入存量市场的讨论声音渐起。本文所讨论的消费金融主要是指狭义消费金融，一般消费为主的贷款，不包括房贷和车贷。我们先从消费金融的最关键指标短期消费信贷来进行剖析，以观察我国消费金融发展规模。

根据最新数据显示，我国金融机构短期消费贷款规模在2020年1月、2月逐渐走低，3月消费贷款规模又开始增长；而同比增速更是在2020年1月、2月大幅下滑。这其中的原因主要是受疫情冲击，导致居民消费需求降低，拖累消费信贷规模增长。而随着疫情形势的好转，3月消费信贷规模又恢复正向增长，预估随着复工复产的加快，二季度将迎来消费信贷的回升。

从2018年-2019年短期消费信贷增速来看，尽管增速缓慢下降，但是仍处于高位，短期消费信贷规模仍在稳步增长。2019年11月，央行发布了《中国金融稳定报告（2019）》。报告指出，2018年住户部门短期消费贷款同比增速有所回落，但仍处于较高增长区间。

央行在报告中指出，2018年短期消费贷款增速小幅回落，主要原因可能在于：一是近年来居民购房支出骤增，一定程度上挤压了居民消费空间。二是2017年8月起，针对部分购房者利用消费贷产品规避首付比限制，金融管理部门要求商业银行加强个人信贷真实性审核，严厉打击消费贷产品违规流入房地产市场。

在关于消费金融是否进入存量市场的讨论中，马上消费金融股份有限公司创始人兼CEO赵国庆在接受新华财经采访时表示，目前消费金融市场是增量和存量并重的阶段，存量是精细化运营的阶段，增量是线下消费向线上消费迁徙的阶段。因为老百姓总是要有消费的，“到家服务”这一类是增加的，比如说生鲜、日用百货类需求是增加的，线上消费也是增加的。

此外，近年来社会零售消费总额增速也在一定程度上有所放缓，也印证了近年来居民消费支出增幅减缓。但是社会零售消费总额规模仍在逐年上升，居民的消费需求仍在增加，消费信贷仍将有空间。

二、住户部门杠杠率已有下降放缓趋势

根据央行在《中国金融稳定报告（2019）》的推论，消费信贷的走弱主要来源于房地产贷款的挤压。而房地产的贷款也是我国住户部门最大的负债，因此我们选取了住户部门的杠杆率来考察未来消费支出还有多少可增加的空间。

2019年《央行金融稳定报告》指出。2018年末，我国住户部门杠杆率为60.4%。从国际同比看，我国住户部门杠杆率与国际平均水平一致，低于发达经济体平均水平，但在新兴市场经济体中处于较高水平。但从变动情况看，我国住户部门杠杆率增幅仍处于较高区间。与2017年相比，2018年我国住户部门杠杆率上升3.4个百分点，而同期美国和澳大利亚住户部门杠杆率分别下降1.5个和0.7个百分点，日本、英国等经济体住户部门杠杆率虽有不同程度上升，但增幅均小于中国。

尽管我国住户部门杠杠率从国际同比来看处于不低的水平，同时2017年、2018年来也杠杆率也在攀升。但是从国家金融与发展实验研究室（NIFD）近期公布的季度居民部门（（根据《现代经济学词典》，居民部门同住户部门）杠杆率的数据来看，我国住户部门杠杆率增速已有放缓迹象。目前住户杠杆率还在一个上升的通道中，再叠加宏观经济下行周期等因素，短期内消费支出大幅增加较为困难。但从中长期趋势来看，住户部门宏观杠杆率仍将会有下行空间，进而对消费支出有支撑。